Люди, которые уже давно занимаются инвестированием, наверняка слышали о микрофинансовых и небанковских кредитных организациях. Инвестировать в них, или нет — дело вкуса, но каждый человек, который интересуется выгодным вложением средств, должен знать о такой возможности, о плюсах и минусах такого способа инвестирования.

В последние годы в России огромными темпами растёт рынок небанковского кредитования. Небанковские кредитные организации, как понятно из названия, занимаются кредитованием физических и юридических лиц, но при этом они не относятся к банковскому сектору и не так жестко регулируются Центробанком. Несмотря на это микрофинансовые организации имеют право заниматься тремя видами деятельности, характерной именно для банковского сектора:

- расчетные операции;

- инкассация наличных средств;

- депозитные и кредитные операции.

Вполне понятно, что в плане инвестирования интерес представляют исключительно компании, осуществляющие кредитно-депозитные операции. Привлекая средства граждан в качестве депозитов, такие компании выдают кредиты под достаточно высокие проценты, за счет чего и достигается прибыль. При этом небанковские кредитные организации выступают в качестве посредника между заемщиком и заимодавцем, ведь по закону такие компании не имеют права размещать частные средства от собственного имени.

Высокая доходность 

Поскольку небанковские кредитные организации не являются полноправными игроками банковского рынка, на их работу не распространяется ряд ограничений, в том числе по максимальной процентной ставке выдаваемых займов. Это позволяет микрофинансовым организациям получать высокую прибыль, а инвесторам — получать высокие дивиденды от вложений в микрофинансовые организации.

Риски от инвестирования в микрофинансовые организации 

Вклады в микрофинансовые организации, в отличие от банковских вкладов, не страхуются государством, соответственно риск потерять свои деньги при таком инвестировании гораздо выше.

Ситуацию осложняет и тот факт, что небанковские кредитные организации отличаются довольно рискованной политикой кредитования: в частности, займы выдаются тем лицам, которые по различным причинам (в том числе имея плохую кредитную историю) не могут рассчитывать на кредит в обычном банке. Естественно, при таком подходе процент возврата займов не так высок, как банках, а значит это — дополнительный риск для инвестора.

Микрофинансовые организации привлекают инвесторов высокими процентами. Как понятно из названия, данные компании специализируются на небольших займах: они выдают сравнительно маленькие суммы на короткие сроки. При этом процент, формирующий прибыль инвестора, достаточно высок. Рынок микрофинансирования специфичен в силу того, что компании оперируют сравнительно небольшими суммами, формальности при оформлении такого займа минимальны. Если вам нужна небольшая сумма, от вас не будут требовать справки о доходах, документы, подтверждающие право собственности движимым и недвижимым имуществом, одного или нескольких поручителей и т.п. Как правило, формальности заканчиваются предъявлением паспорта — фактически, лишь для подтверждения личности заемщика.

Вполне понятно, что такое отношение к кредитованию населения не может не сказаться на проценте возврата. Здесь играет свою роль и переоценка некоторыми заёмщиками своих финансовых возможностей, и откровенное мошенничество.

Стоит отметить, что к страхованию вкладов в микрофинансовых организациях нет единых требований.  Несмотря на то, что стандартом этого рынка инвестирования является полное отсутствие каких-либо гарантий для инвестора, некоторые представители сегмента предлагают довольно адекватные решения по страхованию вкладов. В целом оценить риски в данном сегменте рынка инвестиций довольно сложно, проще сделать оценку рисков инвестирования в конкретную компанию.  В целом же специалисты оценивают такие инвестиции, как достаточно рискованные, хотя и не достигающие той степени риска, которой отличаются фондовые рынки.

Минимальная сумма для инвестирования 

При инвестировании в микрофинансовые организации не получится «запустить пробный шар», и посмотреть, как работает система. Данный вид вложений предназначен, в первую очередь, для профессиональных вкладчиков, поэтому законодательство России ограничивает минимальный порог инвестирования в полтора миллиона рублей — меньшую сумму в микрофинансовой организации принять от частного лица просто не имеют права. Поэтому рисковать приходится по-крупному, что устраивает отнюдь не каждого инвестора. Конечно, столь высокая планка отпугивает многих потенциальных вкладчиков, которые хотели бы получать высокие проценты за размещение своих финансовых средств.